Überschneidungen in IFRS 17 und IFRS 9 für Versicherer

Viele Versicherer äusserten sich besorgt über den zeitlichen Abstand zwischen den Inkrafttretungsdaten des neuen Standards für Versicherungsverträge und IFRS 9 sowie über die Tatsache, dass sie zwei aufeinanderfolgende grössere Änderungen in der Rechnungslegung mit Auswirkungen auf den Betrieb und das Geschäft bis zur vollständigen Umsetzung mit sich bringen. Folglich glauben die Versicherer, dass in diesem Zeitraum zusätzliche Volatilität im Gewinn oder Verlust entstehen könnte.

Am 12. September 2016 hat das IASB Änderungen an IFRS 4 veröffentlicht, um Bedenken bezüglich der vorübergehenden Auswirkungen der Anwendung von IFRS 9 in Verbindung mit IFRS 4 auszuräumen.

Die Änderungen führen den 'Overlay Approach' und den 'Deferral Approach' ein. Der geänderte IFRS 4 wird:

• allen Unternehmen, die Versicherungsverträge ausgeben, die Möglichkeit geben, die Volatilität, die bei der Anwendung von IFRS 9 vor der Veröffentlichung des neuen IFRS 17 entstehen könnte, im sonstigen Ergebnis und nicht in der Gewinn- und Verlustrechnung zu erfassen (bekannt als der "Overlay-Ansatz"); und

• Unternehmen, deren überwiegende Aktivitäten im Zusammenhang mit Rückstellungen stehen, eine optionale vorübergehende Befreiung von der Anwendung von IFRS 9 bis 2021 zu gewähren (bekannt als der "Deferral Approach"). Die Unternehmen, die die Anwendung von IFRS 9 aufschieben, werden weiterhin den bestehenden Standard für Finanzinstrumente - IAS 39 - anwenden.
  

Die im Exposure Draft enthaltenen Ansätze wurden vom IASB im April 2016 erneut bestätigt, wobei das IASB die Empfehlungen der Mitarbeiter mit der Mehrheit der Stimmen annahm.

Das Hauptziel des Overlay-Ansatzes besteht darin, erhöhte Volatilität auf transparente und konsistente Weise aus dem Gewinn oder Verlust zu entfernen und gleichzeitig die Vergleichbarkeit zu maximieren. Nach diesem Ansatz gliedern Unternehmen die Differenz zwischen den nach IFRS 9 erfassten Beträgen und den Beträgen, die nach IAS 39 erfasst worden wären, vom Gewinn und Verlust in das sonstige Ergebnis (OCI) um. Dieser Ansatz gilt für finanzielle Vermögenswerte, die als mit Versicherungsverträgen verbunden eingestuft und nach IFRS 9 erfolgswirksam zum beizulegenden Zeitwert bewertet werden (FVTPL), die nach IAS 39 nicht zum FVTPL bewertet wurden.

Auf der anderen Seite hat der Abgrenzungsansatz auf der Ebene des berichtenden Unternehmens zwei verschiedene Anwendungsperspektiven, je nachdem, ob die überwiegenden Aktivitäten des Versicherungskonglomerats mit Versicherungen zusammenhängen:

• Wenn die überwiegenden Aktivitäten des Konglomerats mit dem Versicherungsgeschäft zusammenhängen, könnte das Konglomerat sich dafür entscheiden, IAS 39 auf alle finanziellen Vermögenswerte im Konzernabschluss anzuwenden. Handelt es sich bei einer Tochtergesellschaft jedoch beispielsweise um eine Bank, die eigenständige IFRS-Abschlüsse veröffentlicht, muss sie IFRS 9 anwenden.
• Wenn die vorherrschenden Aktivitäten des Konglomerats nicht mit Versicherungen verbunden sind, muss das Konglomerat IFRS 9 auf alle finanziellen Vermögenswerte in den konsolidierten Abschlüssen anwenden. Wenn jedoch eine Tochtergesellschaft, die Versicherungstätigkeiten ausübt, einen eigenständigen IFRS-Abschluss veröffentlicht, kann sie sich für die Anwendung von IAS 39 entscheiden.
  

Die Qualifizierungskriterien für die Quantifizierung von 'versicherungsbezogenen Tätigkeiten' umfassen:

• Keine vorherige Anwendung von IFRS 9 (mit Ausnahme der isolierten Anforderungen an 'eigene Kredite'). Diese neue
• Wesentliche IFRS 4-Verbindlichkeiten im Vergleich zu den Gesamtverbindlichkeiten des berichtenden Unternehmens unter Verwendung eines Übergewichtsverhältnisses.

Das IASB hat erklärt, dass es davon ausgeht, dass sich im Vergleich zum vorherigen Exposure Draft mehr Unternehmen für die Ausnahme qualifizieren werden.