家族辦公室洞察系列——亞太區視角

儘管面對不確定的時局，亞太地區的家族辦公室 仍保持樂觀，77% 預期 2024 年其管理資產（AUM）將增長，84% 預計家族財富將上升。 鑑於這些成長前景，約有四成的家族辦公室希望今年能僱用更多員工（43%），以增加其提供的服務項目數量（38%），並進一步依賴第三方外包服務項目（48%）。

2024 年的三大市場風險是潛在的全球經濟衰退（73% 的亞太區受訪者所指出）、地緣政治（55%）及通貨膨脹（44%）。相反的，67% 的受訪者將投資風險管理作為 2024 年的首要策略重點，其次是投資治理和估值政策（53%）。

2023 年，亞太地區家族辦公室主要投資的資產類別包括股票（25%）、私募股權與直接貸款（21%）、不動產（19%）以及固定收益（19%），這些資產類別佔家族辦公室投資組合的五分之四以上（84%）。今年，亞太地區家族辦公室計劃增加配置的主要資產類別是 已開發市場股票（32%）和不動產（31%）。

亞太地區的家族辦公室將其平均投資組合的 32% 配置於本區域以外的市場，且超過五分之一的家族辦公室計劃在今年增加對北美（23%）和中東（21%）地區投資的配置。

目前，超過一半的亞太地區家族辦公室（52%）已參與永續投資，且預計在未來五年內，家族辦公室投資組合中專注於永續發展的比例將從 13% 增加至 24%，幾乎是兩倍的成長。家族辦公室目前主要投資的領域包括良好的健康與福祉、潔淨能源與氣候行動。

亞太地區的家族辦公室 越來越傾向尋求外部人才來滿足招聘需求，尤其是在高層管理團隊（C-suite）方面。儘管 43% 的家族辦公室計劃在 2024 年向更多專業（非家族）員工轉型，但 31% 的家族辦公室表示，接班後將由外部專業人士主導家族辦公室，這一比例較目前的 22% 顯著上升。

儘管35%的亞太地區家族辦公室預期在未來十年內進行世代交替，但目前仍有37%的家族沒有設定接班計畫。反向來說，超過三分之一（38%）家庭辦公室將接班計劃列為今年的首要任務。

今年，下一代中相當一部分人將在家族辦公室中擔任領導職務，例如CEO （38%）、董事會成員（36%）、經理/高階主管（30%）或董事（21%）。這一趨勢與 69% 的受訪者預期下一代將在家族辦公室接班後擔任領導職務的看法相符。然而，許多家族辦公室對新世代接班的能力缺乏信心，其中 36% 擔心其專業能力不足，23% 則認為新世代對家族辦公室的業務活動興趣不足，這引發了對接班問題的關注。因此，33% 的受訪者表示，新世代 2024 年的核心優先事項是接受導師指導與培訓，26% 則認為應該規劃接班事宜。

超過一半（53%）的亞太地區家族辦公室 正在制定或推動技術策略，預計今年將落實。 近四分之一（23%）的家族辦公室將技術投資不足視為核心風險，同時近七成（三分之二）（73%）的家族辦公室承認，他們在運營技術上的投資不足，具體而言，33% 認為自己投資不足，40% 則表示僅有中度投資，無法支持現代化企業的運營需求。

近四分之一（24%）的亞太地區家族辦公室在過去12到24個月內經歷過網絡攻擊。然而，超過三分之一（37%）的家族辦公室尚未制定網絡安全策略，另外38%則表示他們已制定策略，但還可以做得更好。大約五分之一（18%）的家族辦公室將網絡攻擊視為今年的核心風險，現在正是採取預防措施的時候，有20%家族辦公室今年正在建立他們的網絡安全策略。