La série Family Office Insights - Édition mondiale

On estime à 8 030 le nombre de family offices uniques dans le monde aujourd'hui, contre 6 130 en 2019, soit une augmentation de près d'un tiers (31 %). Ce nombre devrait augmenter de 12 % pour atteindre 9 030 family offices l'année prochaine et d'un tiers (33 %) pour atteindre 10 720 family offices d'ici 2030. Cela représente une augmentation de 75 % sur cette période d'environ 10 ans. Par région, on estime aujourd'hui à 3 180 le nombre de family offices en Amérique du Nord, 2 290 en Asie-Pacifique, 2 020 en Europe, 290 au Moyen-Orient, 190 en Amérique du Sud et 60 en Afrique.

Suite à l'expansion radicale de ce secteur, en 2019, la richesse totale estimée des familles disposant d'un family office s'élevait à 3,3 billions de dollars américains. Aujourd'hui, il s'élève à 5 500 milliards de dollars, soit une augmentation de 67 % en l'espace de cinq ans. Cette richesse devrait encore augmenter de 26 % pour atteindre 6,9 billions de dollars d'ici 2025 et de 73 % pour atteindre 9,5 billions de dollars d'ici 2030. Il s'agit d'une augmentation notable de 189 % entre 2019 et 2030. Suivant une trajectoire similaire, l'actif total des family offices est actuellement estimé à 3,1 billions de dollars et devrait augmenter de 73 % pour atteindre 5,4 billions de dollars d'ici à 2030. La région qui devrait connaître la plus forte augmentation du patrimoine familial et des actifs sous gestion des family offices est l'Amérique du Nord, avec une hausse moyenne prévue de 258 % entre 2019 et 2030, suivie par l'Asie-Pacifique (208 %).

Plus d'un quart (28 %) des family offices ont désormais plusieurs succursales. Lors de l'établissement de leur succursale secondaire, neuf family offices sur dix en Amérique du Nord et en Europe sont restés fidèles à leur territoire d'origine. A l'inverse, la plupart des family offices d'Asie-Pacifique (61%) se sont implantés à l'étranger, créant des succursales secondaires en Amérique du Nord (38%) et en Europe (23%). À l'avenir, plus d'un family office sur dix (12 %) prévoit d'ouvrir une nouvelle succursale, l'Amérique du Nord et l'Asie-Pacifique se révélant les régions les plus attractives (34 % chacune).

La surabondance mondiale de nouvelles richesses au cours des dernières décennies redéfinit le visage de la richesse. Neuf bureaux familiaux sur dix sont au service de familles de première (41 %), deuxième (30 %) ou troisième (19 %) génération, ce qui reflète l'augmentation récente du nombre de bureaux familiaux dans le monde, 68 % d'entre eux ayant été créés après le millénaire. Entre-temps, les échos de la "malédiction de la troisième génération" se font entendre4, car seul un family office sur dix représente aujourd'hui des familles patrimoniales (générations 4 ou plus), ce qui suscite des inquiétudes quant à la capacité des familles à conserver leur patrimoine à long terme.

Les femmes sont aujourd'hui à la tête de 15 % des family offices dans le monde, ce qui témoigne de leur volonté de créer leur propre patrimoine et d'assumer des fonctions de direction au sein de l'entreprise familiale. En Amérique du Nord, les femmes sont à la tête de 12 % des family offices, en Europe 20 %, en Asie-Pacifique 18 %, au Moyen-Orient 10 %, en Amérique du Sud 17 % et en Afrique 21 %.

Près des trois quarts (73 %) des family offices ont mis en place des conseils d'administration. Elles comptent en moyenne quatre membres, dont un peu plus de la moitié (58 %) sont des membres de la famille et le reste des professionnels extérieurs. Les membres du conseil d'administration possèdent le plus souvent une expérience en planification stratégique (64 % des répondants) et en finance, fiscalité et services juridiques (64 % également), suivie de la gestion des investissements/actifs (58 %) et de la gestion familiale (54 %).

En moyenne, les family offices consacrent environ la moitié de leur temps à la gestion de portefeuille (30 %) et à l'investissement direct (22 %), près d'un cinquième aux tâches administratives et de conformité (19 %), 15 % au soutien des activités opérationnelles et 7 % à la formation de la prochaine génération et à la philanthropie. Ceux d'Amérique du Nord consacrent plus d'un quart de leur journée (27 %) à des tâches administratives et de mise en conformité. C'est plus que dans toute autre région (Europe 18 % et Asie-Pacifique 12 %), ce qui justifie peut-être l'évaluation d'un modèle de "construction, d'achat ou de partenariat" lorsque l'on aborde ce type de travail.

La plupart des personnes interrogées (73 %) prévoient que le nombre de family offices dans le monde continuera d'augmenter, qu'ils deviendront plus institutionnalisés et gérés de manière plus professionnelle (66 %) et que leurs portefeuilles seront plus diversifiés en termes de classes d'actifs et de zones géographiques (55 %). Environ un tiers d'entre eux pensent que les family offices vont de plus en plus passer d'une structure intégrée à l'activité opérationnelle de la famille à une structure indépendante (38 %), qu'ils vont élargir le nombre et l'étendue des services qu'ils proposent (36 %), et qu'il y aura une adoption généralisée de la technologie numérique basée sur les opérations (33 %) et des investissements/opérations durables (32 %).