El futuro del negocio asegurador de Auto

La industria de los seguros para automóviles se encuentra en un momento crucial, no sólo en términos de rentabilidad sino también de transformación, que brinda nuevas oportunidades pero plantea numerosos retos.

El informe "Reflexión estratégica sobre el futuro del negocio asegurador de Auto", elaborado por Monitor Deloitte, analiza el panorama actual del sector asegurador en España, plantea cuatro escenarios de futuro a los que se puede enfrentar y ofrece claves para impulsar su transformación y garantizar su éxito a largo plazo.

Para entender la dimensión del reto que afronta la industria, es crucial destacar varios factores:

• Durante el período comprendido entre 2017 y 2022 el número de vehículos asegurados ha experimentado un crecimiento anual de tan solo un 1,5%. Este limitado crecimiento se atribuye, principalmente, al estancamiento en las matriculaciones (-44% en 2022 vs 2017) y a la consolidación del mercado de ocasión. Como resultado, España posee actualmente uno de los parques automovilísticos más envejecidos de Europa, con una edad promedio de 13,9 años.
• La vuelta a cifras prepandemia en la circulación ha supuesto un aumento destacado de la siniestralidad, lo que, unido al fuerte repunte de la inflación, ha incrementado los costes para las compañías aseguradoras de este ramo. Adicionalmente, se suma el hecho de que España presenta una de las tasas más bajas de adopción de sistemas ADAS (Sistemas Avanzados de Asistencia a la Conducción, por sus siglas en inglés), lo que tiene su impacto también en la operación del sector asegurador.

La combinación de estos factores, junto con la incertidumbre macroeconómica, impacta directamente en los resultados técnicos de la industria. Prácticamente la mitad de las compañías (48%) que trabajan en el segmento de seguros de Auto registraron pérdidas en 2022.

Perspectivas sobre el negocio asegurador de Auto a 2025

En términos sectoriales, se espera un incremento puntual - hasta finales de 2023 - del ratio combinado (cifra resultante de sumar el ratio de siniestralidad y el ratio de gastos de explotación) para el segmento de seguros de coche, afectado por la inflación, el incremento de gastos, y el aumento de la siniestralidad como consecuencia de la recuperación completa de la normalidad en la circulación.

De acuerdo con los datos revelados en el informe, se espera que el ratio combinado alcance niveles del 99% durante el año 2023, lo cual tendrá repercusiones significativas en los resultados de las aseguradoras. No obstante, a partir de 2024, se pronostica una disminución gradual del mismo, con proyecciones de un 98,3% en 2024 y un 97,9% en 2025. Estas reducciones se atribuyen al impacto de las medidas implementadas en 2022/2023, como incrementos en las primas y mejoras en la eficiencia, entre otras estrategias.

El deterioro de este ratio clave para el negocio asegurador de Auto en el corto y medio plazo debe impulsar la transformación del sector, anticipándose al impacto de la relevante evolución que ya está sufriendo la movilidad.

Escenarios de evolución del negocio asegurador

El modelo de negocio asegurador de Auto se está viendo impactado por numerosas y significativas tendencias disruptivas que afectarán de manera estructural a su evolución, como la disponibilidad de tecnologías que ayuden a la conducción, la utilización del dato para mejorar el conocimiento del cliente o los cambios de patrones en la movilidad.

Para esclarecer el horizonte del sector y las certezas que deben impulsar su transformación, hemos analizado más de 50 de estas tendencias emergentes, categorizándolas en función de su impacto e incertidumbre.

En lo que respecta a las certezas, el informe identifica 7 factores que generarán un alto impacto en el sector y sobre las cuales existe un elevado grado de consenso sobre su evolución futura (es decir, baja incertidumbre):

1. Disponibilidad de tecnologías avanzadas de ayuda a la conducción
2. Potencial del dato para profundizar en el conocimiento del cliente
3. Mayor ambición y compromiso con el medio ambiente
4. Cambios en los patrones de movilidad del cliente
5. Digitalización y automatización de los procesos aseguradores
6. Incremento de la regulación en materia de movilidad urbana sostenible
7. Competencia en la lucha por el talento
    

Por otro lado, con el objetivo de proyectar cómo será el futuro del sector y que las compañías puedan anticiparse a los cambios venideros con éxito, hemos seleccionado dos dimensiones críticas para el negocio por la elevada incertidumbre e impacto que generan: la transformación de la movilidad y el control de la cadena de valor aseguradora. La combinación de estas dos fuerzas de cambio nos ha permitido configurar los siguientes 4 escenarios sobre el futuro del negocio asegurador de Auto en España:

1. Blurred Insurance. Las aseguradoras pierden cuota de mercado ante la ventaja competitiva en datos que los nuevos competidores obtienen gracias a la automatización de un parque vehicular mayoritariamente privado.
2. Disruption and New Paradigm. Las aseguradoras ven mermado su liderazgo de mercado debido a la incursión de actores no tradicionales que se aprovechan del auge de flotas de vehículos compartidos y datos derivados del incremento de la movilidad autónoma.
3. Reinvent the Wheel. Las aseguradoras mantienen su control sobre la cadena de valor en un sector hipercompetitivo, donde predomina el vehículo privado con un bajo grado de automatización.
4. Yours is mine. Las aseguradoras compiten por el cliente tradicional privado y por flotas, haciendo frente a la contracción del parque por la consolidación de los servicios compartidos de movilidad (e.g., carpooling).

Nuestra visión sobre la transformación del sector asegurador

Para hacer frente a los desafíos del sector y proteger la cuota de mercado a corto plazo, las compañías aseguradoras deben desarrollar nuevas capacidades que les permitan optimizar su ratio combinado y adaptarse con éxito a las nuevas tendencias. Entre estas capacidades se encuentran la innovación en productos, la hiperpersonalización, la eficiencia en costes, la explotación estratégica de los datos y la transformación del talento; aunque su nivel de relevancia variará en función del escenario que se acabe materializando.

Independientemente del escenario, o la combinación de estos, que pueda prevalecer en el futuro, el informe destaca ocho desafíos clave de transformación que deben ser abordados en todos los escenarios:

1. El aprovechamiento del dato en la personalización de la oferta y la gestión del riesgo
   
2. La integración con otros sectores para lograr propuestas de valor diferenciales mediante alianzas y ecosistemas
3. El alcance de una propuesta de valor motivante para el talento (workforce transformation)
4. La gestión Client Centric end-to-end, situando la satisfacción del cliente como eje en las decisiones
5. La transformación tecnológica y digital en la distribución y los procesos aseguradores
6. La integración de la sostenibilidad en el negocio asegurador de Auto logrando el equilibrio con la rentabilidad
7. La gestión óptima de riesgos en un entorno digital e incierto
8. La integración eficiente de la regulación