Sous la surface : risques systémiques découlant des technologies et besoin continu d’innovation

Pour comprendre les risques systémiques dans le secteur des services financiers, Deloitte et le Forum économique mondial ont réalisé un sondage, mené une série d’entrevues et animé des ateliers mondiaux virtuels au cours des 12 derniers mois auprès de plus de 200 hauts dirigeants et experts d’institutions financières, d’acteurs importants du domaine des technologies perturbatrices financières et non financières, d’autorités de réglementation et d’élaboration de politiques, et d’établissements universitaires.

Ce rapport définit les risques systémiques, établit les risques les plus importants à court et à long terme découlant de l’utilisation accrue des technologies dans les services financiers, met en lumière les répercussions les plus importantes et examine le potentiel des nouvelles technologies et de l’innovation dans le processus d’atténuation des risques.

L’étude classe les sources individuelles de risques en six thèmes qui mettent en évidence le rôle des technologies dans la création et l’amplification des risques systémiques. Ces thèmes sont présentés ci-dessous.

• Interdépendances numériques : les nouvelles interconnexions et les liens de dépendance collectifs avec certains fournisseurs de services essentiels contribuent de manière significative au nombre de nœuds vulnérables qui pourraient menacer et exploiter les fonctions essentielles du système financier.
• Vulnérabilités des modèles partagés : l’absence de taxonomie commune dans les politiques externes et d’information prospective intégrée dans les applications de modélisation donne lieu à des incertitudes importantes pour les acteurs des services financiers.
• Lacunes dans la réglementation fondée sur les entités : certaines activités financières émergentes ne sont toujours pas prises en compte dans le régime réglementaire actuel en raison d’approches coutumières inapplicables, ce qui entraîne des risques pour la stabilité financière, la protection des consommateurs et l’intégrité du marché.
• Priorités nationales conflictuelles : des approches d’États-nations incompatibles, conjuguées à l’absence d’un solide code de conduite mondial et d’efforts coordonnés, font en sorte que les cyberattaques, les crimes financiers et les enjeux liés aux données transfrontalières peuvent endommager le système financier mondial.
• Sources d’influence émergentes : les sources d’influence émergentes entraînent de nouvelles possibilités de manipulation du marché et un changement de paradigme en ce qui a trait à la participation aux marchés des capitaux qui s’étendent au-delà de la portée des mécanismes de protection actuels.
• Nouveaux catalyseurs d’exclusion financière : bien que les technologies aient joué un rôle déterminant dans la promotion de l’inclusion financière, plusieurs conséquences imprévues surgissent, telles que l’inaccessibilité et les partis pris algorithmiques, et entravent la prospérité financière mondiale.

Cette étude est le premier volet de l’initiative en deux parties de Deloitte et du Forum économique mondial portant sur les technologies, l’innovation et les risques systémiques. Grâce à ses perspectives clés, ce document permettra aux leaders de plonger sous la surface pour avoir une vue détaillée des risques systémiques liés aux technologies et orientera la prise de décisions visant à atténuer ces risques.